איזון זכויות פנסיוניות מקרנות פנסיה חדשות – דוגמא לחוות דעת אקטוארית בעניין איזון משאבים בין בני זוג עקב הליך גירושין 

דוד בכר אקטואר, מעריך שווי חברות ועסקים CFV, יועץ פנסיוני, חתם ביטוח חיים מורשה CLU, מתכנן פיננסי מוסמך CFP מסביר כיצד מבצעים איזון זכויות פנסיוניות מקרנות פנסיה חדשות בין בני זוג עקב הליך גירושין

בכתבה זו אציג דוגמא לאיזון זכויות פנסיוניות מקרנות פנסיות חדשות במסגרת חוות דעת אקטוארית בעניין איזון משאבים בין בני זוג שביצעתי לאחרונה. 
 

 

בנוסף, החברה בה עובד הבעל עובד חתמה עמו על תוכנית להטבה מוגדרת (DB) לתשלום פנסיה תקציבית בסך 75,589 ש"ח לחודש עם פרישתו מהחברה בגיל 67. השווי האקטוארי של הזכות הפנסיונית לפנסיה התקציבית, נרשמה כהתחייבות בספרי החברה בסך של 4.621 מיליון ש"ח. לאישה מגיעה מחצית מהתחייבות זו (2.311 מיליון ש"ח).
 

חישובי זכויות

בשלב ההערות שאלה אותי האישה מדוע חלק הבעל בזכויות האישה שווה ל- 50% בעוד שחלק האישה בזכויות הבעל מתחת ל- 50%. תשובתי היא שבדקתי ואין טעות בחישוביי. תמיד חלק כל צד בשווי האמיתי של קרנות הצד האחר הינו 50%. השווי האמיתי מחושב לפי יחס השיתוף שהוא הנמוך מביו 100% והיחס שבין תקופת השיתוף לבין תקופת הוותק בקרן. בקרנות הפנסיה של האישה, תקופות הוותק בקרנות נמוכות יותר מתקופת השיתוף ולכן חלק הבעל הוא 50% מהיתרה ו- 50% מהשווי האמיתי. מאידך, בקרן הפנסיה של הבעל תקופת הוותק בקרן עולה על תקופת השיתוף ולכן חלק האישה נמוך מ- 50% מהיתרה, אך שוב, הוא 50% מהשווי האמיתי.

נוסחה לחלוקה של פנסיות לא בדרך של היוון

בשלב ההערות שאל הבעל מדוע לא צוינו בחוות הדעת נוסחאות לחלוקה בפועל של הקרנות אם יחליט מי מהצדדים שלא לבחור בדרך היוון של הזכות. הבהרה: אציין שבחוות הדעת כבר חישבתי את סכומי הפנסיות שכל צד צריך לשלם לצד השני (כולל פירוט של אופן ההצמדה העתידית), למקרה שיבחרו הצדדים לא להוון זכויות. 

בשלב ההערות הבעל ביקש שאציין נוסחה כללית נוספת לאיזון. 

להלן הנוסחה.

להלן נוסחה לחישוב הפנסיה שתגיע לבעל/ לאישה מקרן פנסיה חדשה של בן/בת הזוג, החל מתחילת תשלומי הפנסיה:

A – ערך הפדיון שנצבר בקרן בתקופת השיתוף נכון למועד הקרע בתוספת תשואה עליו ממועד החישוב עד מועד תחילת קבלת הפנסיה.

B – סך כל ערך הפדיון שנצבר בקרן מתחילת הוותק ועד למועד הפרישה וקבלת הפנסיה (גיל 65 לנשים וגיל 67 לגבר).

D – סך הקצבה החודשית שתנבע מהקרן לאחר ניכוי מס.

להלן הנוסחה לפנסיה שתגיע לבעל/לאישה מפנסיה שמקבל הצד השני:

 

כללי

1. על פי חישוביי לא יחול מס על פנסיות של הבעל בגיל פרישה. וכן לא יחול מס על פנסיות של האישה בגיל פרישה.

2. הנחתי גיל פרישה 67 לגבר ו- 65 לאישה.

3. אציין כי לגבי צבירות תגמולים ופיצויים של הבעל והאישה בקופות גמל הנחנו כי המימוש יערך רק בגיל הפרישה. להלן תמצית האפשרויות הנוספות: תגמולים של שכיר מכל סוג ניתנים למשיכה רק בעת עזיבת העבודה ולפחות מחצית שנה מיום העזיבה, או התחלת עבודה אצל מעסיק חדש שאינו מפריש לתגמולים, או אם יהפוך לעצמאי, או בפרישה. אזי: אם נצברו עד 31/12/1999 לא יחויבו במס. אך תגמולים המיועדים לקצבה שנצברו לאחר 31/12/1999 ולפני 31/12/2004, אשר ימשכו לפני גיל פרישה יחויבו במס הכנסה בשיעור 35% או המס השולי, הגבוה מביניהם. תגמולים שנצברו לאחר 31/12/2004, מכל סוג אשר ימשכו לפני גיל 60 יחויבו במס הכנסה בשיעור 35% או המס השולי, הגבוה מביניהם. תגמולים שנצברו החל מ- 1/01/2008 ואילך הונח שהם מיועדים לפנסיה מגיל פרישה ואם ימשכו לפני כן יחויבו במס הכנסה בשיעור 35% או המס השולי, הגבוה מביניהם.

4. כללי לגבי פיצויים: פיצויים המושקעים בקרן לקצבה ישולמו כפנסיה. פיצויים הופכים לנזילים בעת תשלומם בנסיבות מזכות בפיצויים. על הפיצויים עשוי לחול מס שונה ממה שהונח אם בעת התשלום יעלה הסכום על תקרת הפטור (משכורת בשנה ולא יותר מהתקרה הפטורה כפול מספר שנות עבודה).

5. אציין כי החישובים דלעיל מבוססים על הנחות מסוימות, לרבות תשואות הקרנות והפרשות לקרנות עד גיל פרישה. בין השאר הונחה הנחת יסוד שסכומים המיועדים לקצבה, אכן ינוצלו לקצבה מגיל פרישה ואילך. הנחות אלה הן חזקות מאוד ואם הן לא תתקיימנה יחולו שינויים בחישוביי.

6. אם יבחרו הצדדים לשלם קצבה חודשית במקום לשלם סכום חד פעמי נכון למועד החישוב, יש להוסיף לסכומים המפורטים בעמודה "קצבה חודשית" בטבלאות שלהלן הצמדה למדד, בהתאם ליחס בין המדד האחרון שיהיה ידוע בטרם הפרישה, לבין המדד האחרון הידוע ביום החישוב.

7. שערוכים בחוות דעת זו חושבו לפי ריבית צמודה 2.76% לשנה, בתוספת הצמדה למדד. לפיכך, על מנת לשערך את הסכומים המפורטים בעמודה "סכום חד פעמי במועד החישוב" בטבלאות להלן, ממועד החישוב עד מועד עריכת חוות הדעת, יש להוסיף עליהם 4.78%, לפי הצמדה למדד, בהתאם ליחס בין המדד האחרון הידוע במועד עריכת חוות הדעת, לבין המדד האחרון הידוע במועד החישוב, ו- 2.76% ריבית צמודה לשנה.

8. בקרנות הפנסיה החדשות התשואה הצפויה היא 3.86% לשנה. 

9. היוון הפנסיה התקציבית של הבעל ממקום העבודה חושב לפי ריבית בשיעור של 3.86% לשנה ובהתחשב בהסתברויות התמותה שלו ממועד החישוב ואילך. הסתברויות התמותה בהן התחשבתי חושבו לפי לוחות תמותה שלמים של ישראל 2018–2022 שפורסמו על ידי הלשכה המרכזית לסטטיסטיקה שפורסמו ביום 8 באוגוסט 2024.
 

הפרש לזכות האישה נכון למועד החישוב: 2,371,562 ₪

הפרש לזכות האישה משוערך נכון למועד עריכת חוות דעת: 2,484,869 ₪

הערות הסבר:

האפשרות הראשונה: איזון כל הזכויות בסכום חד פעמי (ראו הטור השני משמאל בטבלה).

האפשרות השניה: האיזון יהיה החלק החודשי בפנסיות מגיל פרישה (ראו טור מצד שמאל בטבלה).

האפשרות שלישית: האיזון יהיה על פי נוסחת אקטואר לחלוקה בפועל של הקרנות אם יחליט מי מהצדדים שלא לבחור בדרך של היוון הזכות.

פרטי האקטואר

פרטים על השכלתי

הנני בוגר לימודי חתמות ביטוח חיים במכללה לביטוח ע"ש יעקב שריר ליד איגוד חברות הביטוח בישראל.

הנני בוגר לימודי תכנון פיננסי במתכונת ®CFP באיגוד המתכננים הפיננסיים בישראל.

הנני בוגר השתלמות מקצועית בנושא תחשיבים אקטואריים בסיסיים של לשכת מעריכי השווי והאקטוארים הפיננסיים בישראל.

הנני בעל תואר Chartered Life Underwriter מה- American College.

הנני בעל תואר Corporate Finance Valuator מארגון ישראלי IAVFA.

הנני בעל תואר Certified Financial Planner מארגון בינ"ל FPSB.

מחזיק ברישיון יועץ פנסיוני מטעם משרד האוצר.

פרטים על ניסיוני

מנכ"ל ובעלים אומדנות חשבונאים ויועצים בע"מ משנת 1969. משנת 1980 עורך חוות דעת חשבונאיות וכלכליות, יועץ לחברות ביטוח, עורכי דין, רואי חשבון ושמאים ונשכר מעת לעת כשמאי מוסמך ע"י חברת חשמל, פרקליטות המדינה, צה"ל, מס רכוש וקרן הפיצויים. כיום משמש כאחראי תחום תכנון פיננסי בלשכת מעריכי השווי והאקטוארים הפיננסיים בישראל ולשעבר מנכ"ל הלשכה.

הנושאים בהם אני עוסק: שווי עסקים, נכסי קריירה, אופציות ומניות, חשבונות בנק וכרטיסי אשראי, הלוואות ומשכנתאות, פיקדונות וחסכונות, פדיון ימי חופשה וימי מחלה, השלמת פיצויים, מענקי פרישה (כולל מענק יובל), פנסיה מקרן פנסיה ותיקה, פנסיה תקציבית, פנסיה מוקדמת, פנסיה מקרן פנסיה חדשה, ביטוחי מנהלים, קרנות השתלמות, קופות תגמולים, בדיקה של הברחות כספים והסתרת נכסים, היוון מדור, היוון מזונות, שערוך מזונות שלא שולמו במועדם, התחשבנות בנוגע להוצאות בית משותף ממועד הקרע עד מועד חוות הדעת ועוד.

הנני חבר בלשכת מעריכי השווי והאקטוארים הפיננסיים בישראל, לשכת סוכני הביטוח בישראל ובאיגוד המתכננים הפיננסים.